Retribuzioni, costo del lavoro, assunzioni, giovani, welfare, genitorialità e nuove competenze. Il DDL di Bilancio 2027 interviene su molti degli elementi che compongono oggi la gestione del lavoro nelle imprese. Ma il quadro non è ancora definitivo: il testo ha appena iniziato il proprio iter parlamentare e le misure potranno essere modificate prima dell’approvazione della Legge di Bilancio.
Dopo l’approvazione in Consiglio dei Ministri, prende ufficialmente il via l’iter parlamentare del disegno di legge relativo al bilancio di previsione dello Stato per l’anno finanziario 2027 e al bilancio pluriennale per il triennio 2027-2029.
Il calendario dei lavori sarà definito dalla Commissione Bilancio il 4 novembre, mentre l’avvio delle audizioni è atteso a partire dalla prossima settimana.
Con la disponibilità del testo bollinato, imprese e professionisti possono iniziare a esaminare più nel dettaglio il quadro degli interventi proposti per il prossimo anno.
Una precisazione è però fondamentale: si tratta di un disegno di legge, non della Legge di Bilancio definitiva.
Il testo dovrà essere esaminato dal Parlamento e potrà essere modificato, integrato o emendato durante l’iter. Tutte le misure illustrate di seguito fanno quindi riferimento alla formulazione attualmente disponibile del DDLB_2027_2029_formattato. Aliquote, soglie, requisiti e modalità applicative potranno cambiare prima dell’approvazione definitiva.
Al di là delle singole disposizioni, il testo consente però già di cogliere alcune direzioni interessanti: il sostegno al reddito passa attraverso la fiscalità delle retribuzioni, mentre sul fronte delle imprese assumono rilievo incentivi, deducibilità del costo, stabilizzazione dell’occupazione e nuovi strumenti di welfare. Parallelamente, trovano spazio misure legate alla genitorialità, ai giovani e alla trasformazione delle competenze.
Retribuzioni e fiscalità del lavoro: più di un intervento nel DDL
Un primo blocco di misure riguarda direttamente il rapporto tra retribuzione lorda e reddito effettivamente percepito dal lavoratore.
Il DDL propone, per gli incrementi retributivi corrisposti nel 2027 in attuazione di rinnovi contrattuali, un’imposta sostitutiva di IRPEF e addizionali pari al 5%, salvo espressa rinuncia scritta del lavoratore.
Nella formulazione attuale, la misura riguarda gli aumenti con decorrenza negli anni 2025, 2026 e 2027 derivanti da rinnovi sottoscritti tra il 1° gennaio 2024 e il 31 dicembre 2027 ed è destinata ai lavoratori del settore privato con reddito da lavoro dipendente nel 2026 non superiore a 33.000 euro. Restano esclusi gli arretrati riferibili ad anni precedenti.
Un secondo intervento interessa invece il lavoro notturno, festivo e organizzato su turni. Per gli anni 2026 e 2027 il testo propone un’imposta sostitutiva del 15%, entro il limite annuo di 1.500 euro, sulle maggiorazioni e indennità previste dai contratti collettivi per lavoro notturno, festivo, nei giorni di riposo settimanale e su turni.
La misura sarebbe applicabile, salvo rinuncia, ai lavoratori del settore privato con reddito da lavoro dipendente nell’anno precedente non superiore a 40.000 euro. Il DDL precisa inoltre che resterebbero ferme le ordinarie regole contributive.
A questo si aggiunge la proposta di revisione dell’IRPEF per il 2027. Il testo attuale individua tre aliquote: 23% fino a 28.000 euro, 33% oltre 28.000 e fino a 55.000 euro e 43% oltre i 55.000 euro.
Sono interventi differenti, ma accomunati da un elemento: la fiscalità della retribuzione diventa una delle leve attraverso cui il DDL punta a intervenire sul reddito dei lavoratori.
Premio di risultato e partecipazione: uno spazio anche per i dividendi ai lavoratori
Nel quadro delle politiche retributive compare anche un intervento sulla partecipazione dei lavoratori.
Il DDL prevede che, per gli anni 2025, 2026 e 2027, i dividendi corrisposti ai lavoratori e derivanti da azioni attribuite in sostituzione di premi di risultato, entro un importo massimo di 1.500 euro annui, siano esenti dalle imposte sui redditi per il 50% del loro ammontare.
È una disposizione più circoscritta, ma interessante perché affianca alla tradizionale leva della retribuzione strumenti legati alla partecipazione dei lavoratori ai risultati dell’impresa.
Assunzioni e costo del lavoro
Un secondo grande ambito del DDL riguarda le assunzioni e il costo sostenuto dalle imprese.
Il testo propone innanzitutto di prorogare al 31 dicembre 2027 alcune misure previste dal decreto-legge 30 aprile 2026, n. 62 sulle assunzioni a tempo indeterminato. Interviene inoltre sulle trasformazioni, estendendo un beneficio contributivo alle trasformazioni effettuate dal 1° gennaio al 31 dicembre 2027, senza soluzione di continuità rispetto a determinati rapporti a termine instaurati nel 2026.
Accanto agli incentivi contributivi, il DDL agisce anche sulla leva fiscale.
Per il periodo d’imposta successivo a quello in corso al 31 dicembre 2026, la proposta rafforza infatti la maggiorazione del costo ammesso in deduzione in presenza di nuove assunzioni.
Se i nuovi assunti sono lavoratrici madri, il coefficiente di maggiorazione previsto salirebbe all’80%; per i giovani di età inferiore a 36 anni arriverebbe al 40%.
Si tratta di strumenti diversi, ma il punto per le imprese è comune: l’analisi delle agevolazioni diventa sempre più rilevante già nella fase in cui si programma un’assunzione.
Non conta soltanto verificare se esista un incentivo. Occorre comprendere quale sia la misura applicabile, a quali condizioni, per quale durata e con quali eventuali interazioni con gli altri benefici.
Giovani: dalla flat tax ai fringe benefit
I giovani rappresentano una delle categorie sulle quali il DDL interviene in più punti.
La misura più innovativa è probabilmente la cosiddetta flat tax sugli incrementi reddituali dei giovani lavoratori.
Per i redditi da lavoro dipendente percepiti nel 2027 dai lavoratori del settore privato, il testo propone un’imposta sostitutiva dell’1%, a condizione che il lavoratore sia nato successivamente al 31 dicembre 1997 e che il reddito da lavoro dipendente nell’anno non superi 28.000 euro.
L’aliquota dell’1% non si applicherebbe però all’intero reddito.
Il DDL prevede una quota agevolabile massima di 2.500 euro, calcolata sulla differenza tra il reddito dell’anno e il “reddito normalizzato” dell’anno precedente. Quest’ultimo viene determinato tenendo conto del reddito percepito e del numero di giornate lavorate nelle due annualità.
La disposizione contiene anche regole precise di non cumulabilità con altri benefici e attribuisce un ruolo operativo importante al sostituto d’imposta, che dovrebbe applicare l’imposta al momento dell’erogazione delle retribuzioni e verificarne successivamente la spettanza in sede di conguaglio.
Sempre ai giovani guarda la proposta sui fringe benefit.
Per il periodo d’imposta 2027, il DDL innalzerebbe a 1.000 euro il limite di non imponibilità per beni e servizi e per alcune somme erogate o rimborsate dal datore di lavoro per utenze domestiche, locazione dell’abitazione principale e interessi sul relativo mutuo.
Il limite salirebbe a 2.000 euro per i lavoratori dipendenti che non abbiano compiuto 31 anni e per i dipendenti con figli nelle condizioni previste dalla disposizione.
Ne emerge un approccio che interviene contemporaneamente su occupabilità, costo dell’assunzione, fiscalità del reddito e strumenti di welfare.
Welfare e genitorialità: il lavoro incontra sempre più le politiche familiari
Il DDL dedica un intero blocco di disposizioni anche a famiglia e genitorialità.
Dal 2027 viene proposto un bonus di 100 euro mensili per le lavoratrici madri, dipendenti, con esclusione del lavoro domestico, e autonome, in presenza dei requisiti individuati dal testo.
La misura è destinata alle madri con almeno due figli e reddito da lavoro non superiore a 40.000 euro annui. Con due figli, il beneficio sarebbe riconosciuto fino al mese del compimento del decimo anno del secondo figlio; con più di due figli, fino al compimento dei 18 anni del figlio più piccolo.
L’importo sarebbe erogato dall’INPS, su domanda e con cadenza trimestrale, senza concorrere alla formazione del reddito fiscale e contributivo e senza rilevare ai fini ISEE.
Sul fronte del congedo parentale, il testo propone inoltre di ampliare la durata del periodo interessato dalla disciplina: ulteriori due mesi, elevati a tre in caso di secondo figlio e a quattro in caso di terzo figlio o di ordine successivo. La disposizione riguarderebbe i lavoratori che abbiano terminato il periodo di congedo di maternità o, in alternativa, di paternità dopo il 31 dicembre 2026.
Un’altra misura è rivolta invece ai genitori lavoratori autonomi iscritti alle gestioni previdenziali obbligatorie presso l’INPS o alla Gestione separata.
Il DDL propone un contributo massimo di 500 euro mensili, per non più di tre mesi nell’arco degli undici mesi successivi alla conclusione del congedo di maternità o paternità, destinato all’acquisto di servizi di babysitting e servizi educativi per l’infanzia. Il contributo sarebbe richiesto in alternativa al relativo congedo parentale e la sua attuazione richiederebbe un successivo decreto.
Sono misure differenti, ma indicano una direzione comune: il rapporto tra lavoro, permanenza nell’occupazione e responsabilità di cura entra sempre più direttamente nella costruzione delle politiche economiche e del lavoro.
Intelligenza artificiale e lavoro: il tema delle competenze entra nel DDL
Tra le disposizioni più interessanti in prospettiva c’è anche quella dedicata all’impatto dell’intelligenza artificiale sul lavoro.
Il DDL affida al Ministero del Lavoro e delle Politiche Sociali il compito di individuare, nell’ambito delle politiche attive del lavoro, della formazione continua e della riqualificazione professionale, misure volte a sostenere l’adattamento del capitale umano all’introduzione e alla diffusione dei sistemi di IA.
Il testo richiama espressamente occupabilità, transizioni professionali, aggiornamento delle competenze e prevenzione dell’obsolescenza professionale, con particolare attenzione ai lavoratori maggiormente esposti agli effetti della trasformazione tecnologica.
Per queste finalità è prevista una spesa di 5 milioni di euro per il 2027, con il coinvolgimento dell’Osservatorio sull’adozione di sistemi di intelligenza artificiale nel mondo del lavoro.
È un passaggio significativo perché porta dentro il DDL una dimensione che va oltre il costo immediato del lavoro: la sostenibilità dell’occupazione nel tempo e la capacità delle competenze di evolvere insieme ai modelli organizzativi e tecnologici.
Ammortizzatori sociali, politiche attive e SIISL
Il DDL interviene poi in maniera articolata sugli ammortizzatori sociali, prorogando o finanziando differenti strumenti di sostegno al reddito.
In uno di questi interventi compare anche un collegamento esplicito al SIISL, Sistema Informativo per l’Inclusione Sociale e Lavorativa.
Per una specifica categoria di lavoratori beneficiari di un trattamento integrativo, il testo prevede l’iscrizione d’ufficio alla piattaforma e l’obbligo di sottoscrivere curriculum vitae, patto di attivazione digitale e patto di servizio.
La permanenza nel trattamento viene collegata anche alla partecipazione ai percorsi di formazione o riqualificazione e all’accettazione di un’offerta di lavoro considerata congrua secondo i criteri stabiliti dalla disposizione.
Non è una misura generalizzata a tutti i lavoratori, ma è un segnale interessante della direzione verso cui si muovono le politiche del lavoro: sostegno al reddito, attivazione, formazione, competenze e incontro tra domanda e offerta vengono progressivamente collegati all’interno dello stesso sistema.
Non solo singole agevolazioni: per le imprese conta la visione d’insieme
Letto nel suo complesso, il DDL mostra un quadro più ampio rispetto alla somma delle singole misure.
Fiscalità della retribuzione, incentivi contributivi, deducibilità del costo del lavoro, fringe benefit, politiche per i giovani, sostegno alla genitorialità, formazione e transizioni occupazionali non operano nello stesso modo e non rispondono agli stessi requisiti, ma possono interessare contemporaneamente la stessa impresa e la stessa popolazione aziendale.
Ed è proprio qui che emerge il punto più rilevante per le aziende.
Gestire il costo del lavoro significa sempre meno limitarsi a individuare a posteriori un’agevolazione disponibile. Significa conoscere preventivamente le opportunità, comprendere quando possono essere applicate, valutarne eventuali compatibilità o incompatibilità e integrarle nelle decisioni che riguardano assunzioni, retribuzioni e gestione delle persone.
Una complessità che rende ancora più importante passare dalla gestione della singola misura a una visione complessiva del costo del lavoro.
Il DDL è solo il punto di partenza
Il testo oggi disponibile permette di comprendere la direzione delle misure e di iniziare a valutarne i potenziali effetti. Ma questa prima lettura non deve essere confusa con un quadro normativo già consolidato.
Il DDL di Bilancio 2027 non è la Legge di Bilancio 2027.
Il provvedimento dovrà affrontare l’esame parlamentare e le singole disposizioni potranno essere modificate, integrate o eliminate. Anche requisiti, aliquote, soglie e meccanismi applicativi potrebbero quindi essere diversi nel testo finale.
Per le imprese sarà importante seguire l’evoluzione del provvedimento e, una volta approvata definitivamente la Legge di Bilancio, verificare non solo quali misure saranno state confermate, ma soprattutto come potranno essere applicate concretamente e come interagiranno tra loro.
Fiabilis continuerà a monitorare l’iter della Manovra 2027, con particolare attenzione alle disposizioni che possono incidere sul costo del lavoro, sulla fiscalità delle retribuzioni, sugli incentivi alle assunzioni e, più in generale, sulle scelte che riguardano lavoro e occupazione.
Nota: le informazioni contenute in questo articolo sono basate sul testo del DDL di Bilancio 2027-2029 attualmente disponibile e non rappresentano il contenuto definitivo della Legge di Bilancio 2027. Le disposizioni potranno essere modificate nel corso dell’iter parlamentare.
Fonte normativa: DDLB_2027_2029_formattato, disegno di legge relativo al bilancio di previsione dello Stato per l’anno finanziario 2027 e al bilancio pluriennale per il triennio 2027-2029.
Le analisi di Fiabilis sulle Manovre degli anni precedenti
Fiabilis segue ogni anno l’iter della Legge di Bilancio per le misure che riguardano lavoro e imprese. Per ricostruire come sono cambiati negli anni incentivi, fiscalità delle retribuzioni e welfare, restano consultabili le analisi precedenti:
- per il 2026, le misure del disegno di legge di Bilancio 2026 per le imprese, analizzate durante l’esame parlamentare;
- per il 2025, le anticipazioni sulla Legge di Bilancio 2025, precedenti alla presentazione del testo;
- per il 2024, le nuove misure previste dalla bozza della Legge di Bilancio 2024 e il focus su lavoro e sicurezza sociale della Legge di Bilancio 2024 approvata a fine 2023.
Sono testi legati al quadro normativo del loro anno: alcune misure sono state modificate nel frattempo o non sono più in vigore
